本報訊 記者李立娟　近日，中國證券監(jiān)督管理委員會印發(fā)《促進資本市場指數(shù)化投資高質(zhì)量發(fā)展行動方案》（以下簡稱《行動方案》）?！缎袆臃桨浮窂某掷m(xù)豐富指數(shù)基金產(chǎn)品體系；加快優(yōu)化指數(shù)化投資發(fā)展生態(tài)；加強監(jiān)管，防范風(fēng)險等方面作出具體安排。

《國務(wù)院關(guān)于加強監(jiān)管防范風(fēng)險推動資本市場高質(zhì)量發(fā)展的若干意見》明確提出，建立交易型開放式指數(shù)基金(ETF)快速審批通道，推動指數(shù)化投資發(fā)展。指數(shù)和指數(shù)化投資作為連接資本市場投融資兩端的重要載體與工具，在優(yōu)化市場資源配置、促進上市公司質(zhì)量提升、滿足居民財富管理需求、吸引中長期資金入市、維護市場穩(wěn)定運行等方面發(fā)揮著重要作用。

《行動方案》的主要目標是，推動資本市場指數(shù)化投資規(guī)模和比例明顯提升，加快構(gòu)建公募基金行業(yè)主動投資與被動投資協(xié)同發(fā)展、互促共進的新發(fā)展格局；強化指數(shù)基金資產(chǎn)配置功能，穩(wěn)步提升投資者長期回報，為中長期資金入市提供更加便利的渠道，助力構(gòu)建資本市場“長錢長投”生態(tài)，壯大理性成熟的中長期投資力量。

其中，在加強監(jiān)管，防范風(fēng)險方面，《行動方案》提出加強指數(shù)基金特別是ETF產(chǎn)品的日常監(jiān)管，完善ETF自律監(jiān)管，規(guī)范ETF場內(nèi)簡稱與上市管理，強化信息披露和風(fēng)險揭示。建立健全數(shù)據(jù)信息共享機制。督促基金管理人加強信息系統(tǒng)建設(shè)和人員保障，夯實ETF產(chǎn)品穩(wěn)健運行基礎(chǔ)。嚴格落實投資者適當(dāng)性制度，健全投資者保護機制。

《行動方案》還要求壓實交易所市場風(fēng)險一線監(jiān)管職責(zé)，著力加強ETF產(chǎn)品風(fēng)險監(jiān)測預(yù)警與應(yīng)對處置。加強對ETF產(chǎn)品申贖及交易行為的分析監(jiān)測，及時識別、處置異常交易行為和結(jié)算交收風(fēng)險，動態(tài)評估完善交易機制安排和流程管控。指導(dǎo)基金管理人規(guī)范ETF申贖清單、參考凈值的制作發(fā)布，強化對ETF交易價格、交易規(guī)模的實時監(jiān)控與風(fēng)險應(yīng)對。指導(dǎo)券商完善內(nèi)部控制，實施客戶分層分類管理，完善客戶交易動態(tài)跟蹤監(jiān)測機制和應(yīng)急處置安排。